本文來自微信公眾號(hào)： 每日經(jīng)濟(jì)新聞 ，作者：潘婷，編輯：何小桃、楊軍、杜恒峰，原文標(biāo)題：《“美元定存利率可達(dá)5%”的帖子是真的嗎？記者實(shí)探：實(shí)際利率3%左右，業(yè)內(nèi)：匯兌損失可能侵蝕甚至抹平利息收益》，題圖來自：AI生成

近期，5%以上的“美元定存”宣傳帖在社交媒體上廣為流傳?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，有引流帖發(fā)出利率高達(dá)4.85%、5%、5.56%的美元定期存款。

美元定期存款目前還有如此高的利率嗎？記者注意到，部分外資銀行近期推出限時(shí)高息的美元定期存款，不過也達(dá)不到5%的高利率。此外，記者登錄中國(guó)銀行（香港）App注意到，目前美元定期存款最高為3.3%，而且期限比較短，僅為3個(gè)月；還有7天特優(yōu)外幣及人民幣兌換定存活動(dòng)宣傳最高15%，該收益為短期階段性優(yōu)惠活動(dòng)，并非常態(tài)化存款利率，有特定參與條件，時(shí)間也僅7天。

自美聯(lián)儲(chǔ)開啟降息周期，美元定期存款利率不斷下行。網(wǎng)傳5%以上的美元定期存款是什么情況？實(shí)際美元定期存款利率還“香”嗎？美元定存又有什么風(fēng)險(xiǎn)？記者就此線下采訪多家銀行。

美元高息定存帖文大量出現(xiàn)

“美元定存4.75%，砸鍋賣鐵也要存?！?/p>

“美元定存5.56%?！?/p>

近期，在社交媒體上，出現(xiàn)大量美元定期存款高收益的帖子，這些帖子標(biāo)題、內(nèi)容非常相似，用高收益吸引潛在客戶。

實(shí)際上，自2024市場(chǎng)預(yù)期美聯(lián)儲(chǔ)或?qū)㈤_啟降息周期以來，國(guó)內(nèi)美元存款利率從高峰期的5%以上持續(xù)回落。如今，1年期大額美元存款利率普遍維持在?3%左右?，部分城商行大額專屬檔位或許會(huì)高一些，但較此前高位已明顯收縮，很難達(dá)到上述社交媒體所稱5%以上的美元定期存款利率。

那么，引流帖所述高息定期存款究竟是什么情況？

“這款是香港的保險(xiǎn)，是保本保息的。”添加好友后，上述宣稱有高息美元定期存款的業(yè)內(nèi)人士告訴記者。

“這是5年儲(chǔ)蓄類的產(chǎn)品，保本保息單利4.57%，只需要存5年，我把計(jì)劃書發(fā)過去可以看一下。”另外一位從業(yè)人士所介紹的產(chǎn)品，也是儲(chǔ)蓄分紅險(xiǎn)，而非傳統(tǒng)意義上的銀行定期存款。事實(shí)上這類香港儲(chǔ)蓄分紅險(xiǎn)僅保證部分收益，分紅收益并不保底。

那么，實(shí)際美元定期存款利率是多少呢？

記者注意到，7月以來，部分外資銀行推出面向新客的限時(shí)高息美元定期存款活動(dòng)，普遍上調(diào)各期限美元存款利率，部分產(chǎn)品年化利率達(dá)到4%。

比如，7月15日，東亞銀行通過微信公眾號(hào) “東亞銀行財(cái)富管理”發(fā)布美元定存優(yōu)惠利率活動(dòng)?；顒?dòng)期內(nèi)，新客起存金額為1萬美元至5萬美元（不含）時(shí)，可享受3月期3.4%、6月期3.35%、1年期3.2%的活動(dòng)利率；新客起存金額為5萬美元（含）時(shí)，可享受3月期3.4%、6月期3.55%、1年期3.25%的活動(dòng)利率。

再比如，恒生銀行也推出美元定期存款限時(shí)優(yōu)惠活動(dòng)，活動(dòng)期限為7月1日~31日。該行所有客戶的新資金可參與活動(dòng)。具體來看，1月期美元定期存款的年化利率可達(dá)4%，3月期和6月期美元定期存款的年化利率為3.65%，起存金額均為2萬美元。據(jù)該行客戶經(jīng)理介紹，近期該行美元存款利率上調(diào)，此前新資金可享受的3月期和6月期美元定期存款的年化利率為3.2%。

另外，記者通過中國(guó)銀行（香港）App看到，3月期美元定期存款利率為3.3%，6月期美元定存利率為3.1%；眾安銀行美元定期存款最高為3.11%，期限為4個(gè)月。

記者實(shí)地走訪：不同類型銀行利率分化，3%較為常見

7月22日，記者實(shí)地走訪華東地區(qū)10家銀行，涉及國(guó)有大行、股份制銀行、城商行、農(nóng)商行共7家銀行，以及3家外資銀行。

走訪結(jié)果顯示，這10家銀行均未推出利率超5%的美元存款產(chǎn)品，市場(chǎng)主流美元存款利率集中在3%左右；外資銀行美元存款利率整體水平更高，但最高也僅在4%左右。此外，多家銀行業(yè)務(wù)人員同時(shí)提示，外匯匯率波動(dòng)幅度較大，若自身沒有閑置美元，購(gòu)匯辦理存款將承擔(dān)不小的匯率風(fēng)險(xiǎn)。

國(guó)有行與多數(shù)股份行美元存款利率普遍低于3%。“我們銀行暫時(shí)沒有上調(diào)美元存款利率。”浦發(fā)銀行工作人員告訴記者。據(jù)工作人員介紹，該行美元存款5000美元起存，1年期和2年期利率穩(wěn)定在2.8%。農(nóng)業(yè)銀行利息同樣低于3%，據(jù)其工作人員介紹，該行門檻5000美元的1年期美元存款利率為2.8%，3月期為2.3%、6月期為2.5%，存款金額不足5000美元利率僅有1.8%。招商銀行美元存款起存門檻為2萬美元，1年期、2年期產(chǎn)品利率一致，均為2.8%。

恒豐銀行美元存款利率較高，據(jù)其工作人員介紹，恒豐銀行報(bào)價(jià)為較高水平，存款滿5萬美元的1年期產(chǎn)品利率為3.6%，2年期利率反而有所下調(diào)?！澳P(guān)注這類產(chǎn)品就會(huì)發(fā)現(xiàn)，3.6%的利率水平在同業(yè)中算是比較高的?！?/p>

城商行、農(nóng)商行美元存款利率略高于國(guó)有大行，部分產(chǎn)品突破3%?！拔覀冦y行5000美元起存，13個(gè)月利率為3.1%?！鄙虾＾r(nóng)商行的工作人員告訴記者。記者詢問更長(zhǎng)期的產(chǎn)品利率時(shí)，對(duì)方介紹，該行21個(gè)月產(chǎn)品利率為3.2%；若存款達(dá)到20萬美元門檻，21個(gè)月產(chǎn)品利率可提升至3.4%。

民生銀行5000美元起存1年期美元存款利率為3.1%，其工作人員表示，當(dāng)前市場(chǎng)上4%以上美元存款產(chǎn)品十分稀缺，絕大多數(shù)產(chǎn)品利率僅為3%出頭。江蘇銀行同樣要求5000美元起存，1年期利率為3%，6月期為2.7%，3月期為2.5%。

廈門國(guó)際銀行新客戶美元存款半年期和1年期利率相同，都是3.4%，起存門檻2000美元，“我們銀行美元存款利率最高的時(shí)候是在去年，有5.4%左右，降下來后一直沒有再上調(diào)，我們算是市面上利率比較高的銀行”。

此外，富邦華一實(shí)行購(gòu)匯專屬利率，據(jù)介紹，該行美元存款1萬美元起存，大陸客戶在該行辦理購(gòu)匯后，半年期存款利率可達(dá)3.8%，1年期利率僅為3.55%，短期利率高于長(zhǎng)期，出現(xiàn)了“倒掛”現(xiàn)象。其工作人員解釋，當(dāng)前市場(chǎng)對(duì)于美聯(lián)儲(chǔ)后續(xù)降息時(shí)點(diǎn)與節(jié)奏尚無一致判斷，因此各類金融機(jī)構(gòu)均不愿推出長(zhǎng)期高息美元存款產(chǎn)品。

外資銀行美元存款利率水平較高，多款短期產(chǎn)品利率突破4%。匯豐銀行推出限時(shí)美元存款活動(dòng)，存款區(qū)間2000美元至80000美元（含）的3月期產(chǎn)品，利率可達(dá)4.1%。據(jù)其工作人員介紹，該行期限更長(zhǎng)的同類型產(chǎn)品并不參與此次活動(dòng)，因此起存門檻提升至3萬美元，利率僅為2.8%。

恒生銀行同樣出現(xiàn)利率高達(dá)4%美元存款產(chǎn)品。據(jù)其工作人員介紹，1月期利率為4.0%，3月期、6月期均為3.65%，12月期則為3.68%，要求2萬美元起存。

除此之外，多位工作人員提醒記者，客戶若為辦理存款專門換匯，需警惕匯率波動(dòng)帶來的虧損。上述廈門國(guó)際銀行工作人員告訴記者：“盡管當(dāng)前美元匯率處于低位，如果您考慮換匯的話，還是需要注意看利率能否覆蓋匯率，跌得厲害的話5%的利率也很難覆蓋?！?/p>

購(gòu)買美元定期存款是否存在風(fēng)險(xiǎn)？

自2024年市場(chǎng)預(yù)期美聯(lián)儲(chǔ)或?qū)㈤_啟降息周期以來，國(guó)內(nèi)美元存款利率從高峰期的5%以上持續(xù)回落。不過，2026年7月以來，部分外資銀行推出限時(shí)高息美元定期存款活動(dòng)，普遍上調(diào)各期限美元存款利率，部分產(chǎn)品年化利率達(dá)到4%。

如何看待美元定期存款利率走低？

“美元定期存款利率持續(xù)回落，是美聯(lián)儲(chǔ)降息周期下的必然結(jié)果，目前主流銀行1年期美元存款利率普遍在2.8%至3%區(qū)間?！鄙虾＝鹑谂c發(fā)展實(shí)驗(yàn)室首席專家、主任曾剛在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)表示，此番外資銀行借7月底議息會(huì)議臨近之際階段性上調(diào)利率，本質(zhì)上是其為緩解自身美元流動(dòng)性壓力、吸引外幣攬儲(chǔ)的短期舉措，并非利率趨勢(shì)的逆轉(zhuǎn)。

那么，目前美元定期存款和人民幣存款相比是否還有優(yōu)勢(shì)？購(gòu)買美元定期存款是否存在風(fēng)險(xiǎn)？

曾剛在接受采訪時(shí)表示：“從橫向比較來看，美元存款對(duì)人民幣存款仍保有一定利率優(yōu)勢(shì)。目前內(nèi)地商業(yè)銀行主流1年期人民幣定期存款掛牌利率已降至1%以下，而外資銀行美元短期存款年化利率仍可達(dá)3.4%至4%，利差較為可觀?！?/p>

不過，曾剛也指出，這一“賬面優(yōu)勢(shì)”需扣除匯率成本來看，若人民幣階段性升值，匯兌損失可能侵蝕甚至抹平利息收益。

至于購(gòu)買美元定期存款的風(fēng)險(xiǎn)，曾剛認(rèn)為主要是匯率風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，他表示：“一是匯率風(fēng)險(xiǎn)，人民幣升值將導(dǎo)致?lián)Q回人民幣時(shí)的實(shí)際收益縮水；二是流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，定期存款鎖定期內(nèi)若提前支取，通常只能按照活期利率計(jì)息，收益將大幅縮水，資金使用靈活性受限。對(duì)此，建議有實(shí)際用匯需求的投資者可按需配置，但美元資產(chǎn)占個(gè)人總資產(chǎn)的比例應(yīng)控制在合理范圍內(nèi)，且優(yōu)先選擇3至6個(gè)月的短期產(chǎn)品，以便及時(shí)根據(jù)利率和匯率變化作出調(diào)整?！?/p>

（免責(zé)聲明：文章內(nèi)容和數(shù)據(jù)僅供參考，不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。）